聯電這次是在美國擴大制裁成熟製程的脈絡下被帶出——主持人認為華虹半導體遭設備斷供後，成熟製程訂單的轉移受益方之一就是聯電。這裡的邏輯鏈是：美國管制範圍擴大 → 中國成熟製程產能受限 → 台灣晶圓代工廠承接轉單。主持人沒有針對個股估值或財務深入表態，屬於產業轉單趨勢的受惠觀察。

聯電在這集被當作成熟製程代工廠回溫的觀察錨點之一，與世界先進並列，主持人建議用營收趨勢而非台積電來判斷成熟製程景氣。他的論點是：AI 帶動電源管理需求，拉緊 8 吋與 12 吋成熟製程產能，利用率滿載後代工廠具備調漲條件，聯電是這條邏輯鏈的直接受益者。主持人沒有對個股估值給出具體目標，定位偏向「景氣確認後可持續追蹤」的觀察名單。